夏普比率多少合適

『壹』 什麼是夏普比率

夏普比率衡量基金的風險收益歲段比，即每承受一單位總風險，敗腔可以相較無風險利率產生多少超額收益。因此，夏普比率越大，代表基金的收益風險表現越好。夏普比率 = （基金年化收益率 - 無風察雀衫險利率） / 基金年化波動率。舉例來說，如果基金A的夏普比率為0.5，而同類型基金的平均夏普比率為0.2，則意味著基金A的風險收益表現優於同類型基金的平均水平。

『貳』 基金夏普比率多少合適

在做基金投資的時候大家都會過於關注基金的收益率情況，能不能賺錢？能賺多少錢？往往會忽視其中的風險程度。

我相信很多同學在選擇基金的時候，都有看到過夏普比率這一指標，但不是特別理解，只知道越高越好，他真正代表著什麼呢？

其實夏普比率是一個衡量基金風險與收益關系的指標。

看到這里，有的同學可能會好奇，是夏普比率越高越好嗎迅飢喚？

確實，理論上來講夏普比率的數值越大越好。

但需要注意的是，夏普比率沒有固定的基準點，股票型基金的夏普比率一般是0.4-0.6之間，而債基、貨基因畝凱為回撤小的緣故，數值會相對更高一些。

因此其大小本身沒有意義，只有在與其他同類產品的比較中才有價值。

比如兩個股票型基金都是年化收益20%，拋掉其他的影響因素來說，則是夏普比率值越大的越好。

那麼問題來了，夏普比率是萬能的嗎？

一般來說，夏普比率會設置一定的計算區間，一年、三年或是五年等，不同的計算區間，計算出來的比率就會大不相同，就像大家常用的看夏普比率數據網站如天天基金和晨星網，雖然計算公式是固定的，但兩者計算口徑並不一致。

天天基金通常是顯示近一年的，晨星網顯示的是近三年和五年的，且由於兩個網站都沒有具體講解肢棚自己是怎麼計算得出的數據，所以做對比的時候大家不要將天天基金提供的數據與晨星網提供的數據拿來直接做對比。

同時，如果選取的計算時間區間正好是股市大漲時，算出來的夏普指數會很好看，相反選取股票大跌時的話，算出來的數據會很難看。

而且不同的兩只基金，由於投資風格、持倉股等不同，會在不同的時間段里爆發、上漲，使得兩只基金的夏普比率沒有很強的可對比性。因此最好選取兩只基金錶現都比較平穩的時間段，不然就難以反應真實情況，這樣看來夏普比率還是具有一定局限性的。

此外，夏普比率衡量的是基金的歷史表現，是個重要參考，並不能簡單地依據基金的歷史表現進行未來操作。

那麼夏普比率究竟應該怎麼用呢？

在這里建議大家，不妨先從基金的公司、規模、過往業績、經理人選股和擇時能力等入手，找到幾只質地優異的產品，在糾結不定的時候，再用夏普比率來輔助我們的投資決策，選擇夏普比率相對較高的那隻基金。

『叄』 夏普比率

夏普比歲激蔽率計算公式：＝[E(Rp)－Rf]/σp ，其中E(Rp)為投資組合預期報酬乎州率 ，Rf代表無風險利率，σp代表投資組合的標准差，夏普比率越高，表明基金承擔單位風險可以獲得超額回報率越高，績效表現越好。比如，國債利率為3%，投資組合回報率為15%，標准差是6%，那麼投資組合超額回報率是15%減3%=12%，為了獲得12%的超額回報率。 。鉛隱

『肆』 什麼是夏普比率

分類: 商業/理財 >> 財務稅務
解析:

基金較高的凈值增長率可能是在承受較高風險的情況下取得的，因此僅僅根據凈值增長率來評價基金的業績表現並不全面，衡量基金錶現必須兼顧收益和風險兩個方面，夏普比率就是一個可以同時對收益與風險加以綜合考慮的指標。夏普比率又被稱為夏普指數，由諾貝爾獎獲得者威廉·夏普於1966年最早提出，目前已成為國際上用以衡量基金績效表現的最為常用的一個標准化指標。

夏普比率的計算及其含義

夏普比率的計算非常簡單，用基金凈值增長率的平均值減無風險利率再除以基金凈值增長率的標准差就可以得到基金的夏普比率。它反映了單位風險基金凈值增長率超過無風險收益率的程度。如果夏普比率為正值，說明在衡量期內基金的平均凈值增長率超過了無風險利率，在以同期銀行存款利率作為無風險利率的情況下，說明投資基金比銀行存款要好。夏普比率越大，說明基金單位風險所獲得的風險回報越高。

以夏普比率的大小對基金錶現加以排序的理論基礎在於，假設投資者可以以無風險利率進行借貸，這樣，通過確定適當的融資比例，高夏普比率的基金總是能夠在同等風險的情況下獲得比低夏普比率的基金高的投資收益。例如，假設有兩個基金A和B，A基金的年平均凈值增長率為20％，標准差為10％，B基金的年平均凈值增長率為15％，標准渣搏差為5％，年平均無風險利率為5％，那麼，基金A和基金B的夏普比率分別為1.5和2，依據夏普比率基金B的風險調整收益要好於基金A。為了更清楚地對此加以解釋，可以以無風險利率的水平，融入等量的資金（融資比例為1：1），投資於B，那麼，B的標准差將會擴大1倍，達到與A相同衡改的水平，但這時B 的凈值增長率則等於25％（即2#15％－5％）則要大於A基金。 使用月夏普比率及年夏普比率的情況較為常見。

用夏普比率衡量我國基金的績效表現

國際上一般取36個月度的凈值增長率和3 個月期的短期國債利率作計算夏普比率，但由於我國證券投資基金每周只公布一次凈值，而且發展歷史較短，僅有少數基金具有36個月度的凈值數據，因此在夏普比率的計算上，我們以4 周為一個月的最近12個月的月度凈值增長率作為計算的基礎。此外，由於目前我國尚未發行短期國債，在無風險收益率的選取上，採用了咐梁判上交所28天國債回購利率。

這里我們以2000年10月27日至2001年10月26日為考察期，對30隻基金的夏普比率進行了計算（見附表）。發現全部基金的月夏普比率均為負值，說明基金的投資表現不如從事國債回購。夏普比率為負時，按大小排序沒有意義。

基金月平均凈值增長率是基金錶現的絕對衡量標准，從這一指標看，以基金興華、基金同智、基金興和的表現最好，基金景宏、基金開元、基金漢興最差。可以看出，除基金興華、基金同智兩家基金的月平均凈值增長率，其餘28家基金的月平均凈值增長率都呈負增長，說明基金從整體上看，投資表現差強人意。

以標准差作為衡量基金風險大小的標准，基金裕華、基金同智、基金興和的凈值波動性最低，風險最小，基金金元、基金泰和、基金開元的凈值波動性最高，風險最大。

30隻基金的月平均凈值增長率與標准差的斯皮爾曼等級相關系數為－0.54，說明基金的收益與風險呈現出較強的負相關關系，即風險越大，基金的凈值增長率越低。這一關系有背於正常的風險收益關系，說明我國的證券投資基金平均而言並不是有效投資組合，組合效率較差。

夏普比率在運用中應該注意的問題

夏普比率在計算上盡管非常簡單，但在具體運用中仍需要對夏普比率的適用性加以注意：1、用標准差對收益進行風險調整， 其隱含的假設就是所考察的組合構成了投資者投資的全部。因此只有在考慮在眾多的基金中選擇購買某一隻基金時，夏普比率才能夠作為一項重要的依據；2、 使用標准差作為風險指標也被人們認為不很合適的。3、夏普比率的有效性還依賴於可以以相同的無風險利率借貸的假設； 4、夏普比率沒有基準點，因此其大小本身沒有意義， 只有在與其他組合的比較中才有價值；5、夏普比率是線性的，但在有效前沿上， 風險與收益之間的變換並不是線性的。因此，夏普指數在對標准差較大的基金的績效衡量上存在偏誤；6、 夏普比率未考慮組合之間的相關性，因此純粹依據夏普值的大小構建組合存在很大問題；7、夏普比率與其他很多指標一樣，衡量的是基金的歷史表現， 因此並不能簡單地依據基金的歷史表現進行未來操作。8、計算上， 夏普指數同樣存在一個穩定性問題：夏普指數的計算結果與時間跨度和收益計算的時間間隔的選取有關。

盡管夏普比率存在上述諸多限制和問題，但它仍以其計算上的簡便性和不需要過多的假設條件而在實踐中獲得了廣泛的運用。

『伍』 A公哥夏普比率為3B公司為2按性價比考慮哪個適合投資

單純從性價比角度考慮，A更適合。
但這個問題本身漏棚是有問題的，夏普比率不能單純從某一角度去考慮，需要綜合全盤考慮。
風險厭惡程度高的投資者會選擇風險小的投資組合,或者說更願意持有無風險資產.更高的風險溢價聽著可能會很有吸引力,但是其源早風險一般也會很大,不能抵消掉風險厭惡者的恐懼;風險更高,那風險厭惡程度高的投資者更加不會考慮;夏普比率是說單位風險所獲得的風險溢價，雖然夏普比率高，表明單位風險獲得的風險溢價高，但是對於風險厭惡者來說，總的風險很高，那麼他們同樣會拒絕。另外，夏普比率雹搜雀沒有基準點，其大小本身沒有意義，只有在與其他組合的比較中才有意義。

『陸』 基金的夏普比率是什麼意思，大好還是小好

夏普比率（SharpeRatio），又被稱為夏普指數，基金績效評價標准化指標慶緩此。夏普比率在現代投資理論的研究表明，風險的大小在決定組合的表現上具有基礎性的作用。夏普比率是一個可以同時對收益與哪清風險加以綜合考慮的三大經典指標之一。

計算公式：

其中E(Rp)：投資組合預期報酬率

Rf：無風險利率

σp：投資組合的標准差

夏普指數代表投資人每多承擔一分風險，可以拿到幾分超額報酬；若為正值，代表基金報酬率高過波動風險；若為負值，代表基金操作風險大過於報酬率。所以，夏普指數大好。

(6)夏普比率多少合適擴展閱讀：

注意問題：

夏普比率在運用中應該注意的問題夏普比率在計算上盡管非常簡單，但在具體運用中仍需要對夏普比率的適用性加以注意：

1、用標准差對收益進行風險調整，其隱含的假設就是所考察的組合構成了投資者投資的全部。因此只有在考慮在眾多的基金中選擇購買某一隻基金時，夏普比率才能夠作為一項重要的依據；

2、使用標准差作為風險指標也被人們認為不很合適的。

3、夏普比率的有效性還依賴於可以以相同的無風險利率借貸的假設；

4、夏普比率沒有基準點，因此其大小本身沒有意義，只有在與其他組合的比較中才有價值；

5、夏普比率是線性的，但在有效前沿上，風險與收益之間的變換並不是線性的。因此，夏普指數在對標准差較大的基金的績效衡量上存在偏誤；

6、夏普比率未考譽迅慮組合之間的相關性，因此純粹依據夏普值的大小構建組合存在很大問題；

7、夏普比率與其他很多指標一樣，衡量的是基金的歷史表現，因此並不能簡單地依據基金的歷史表現進行未來操作。

8、計算上，夏普指數同樣存在一個穩定性問題：夏普指數的計算結果與時間跨度和收益計算的時間間隔的選取有關。

『柒』 夏普比率一般為多少

現在市場大多數基金的夏普比率在0-1之間，夏普比率數值越大代表基金所承受的風險能夠獲得的回報越高，夏普比率數值越小則啟畢代表基金所承受的風險能夠獲得的回報越小，當夏普比率為負時，沒有旁讓參考意義。

夏普比率是基金績效評價標准指標，它孫芹衡量的是基金相對無風險利率的收益情況，夏普比率= (年化收益率 - 無風險利率) / 組合年化波動率。

『捌』 買基金看什麼指標比較好欠錢被起訴正常幾天立案

欠錢被起訴正常幾天立案？

一般七日立案偵查。

根據《中華人民共和國民事訴訟法》第一百二十三條要拍寬叢求：人民法院理應確保被告方按照法律法規擁有的起訴支配權。凡符合此方法第一百一十九條的起訴，務必審理。合乎起訴要求的，必須在七日內立案偵查，並告知被告方；不符起訴要求的，必須在七日內做出判決書，不受理；上訴人對判決有異議的，能夠提出上訴。

夏普比率：夏普比率越大，說明基金承擔單位風險性會獲得超量收益率越大，業績考核主要表現就越好，一般來說股票型基金和復合型基金的夏普比率超過1最好是。

滬深300收益曲線：即該只基金與滬深300指數值作比較，若基金盈利長期高過滬深300收益曲線，表明投資收益率高；相反不如直接選購滬深300指數值。

基金年底分紅：基金年底分紅越大，表明這頭基金回報率高。

『玖』 夏普比率高好還是低好

1、夏普比率高好，夏普比率數值越高代表基金所承受的風險能夠獲得的回報越高，相反，夏普比率數值越低代表基金所承受的風險能夠獲得的回報越小，當夏普比率為負時，沒有參考意義。夏普比率衡量的是基金相對無風險利率的收益情況，夏普比率= (年化收益率 - 無風險利率) / 組合年化波動率 。
2、夏普比率於1966年由諾貝爾獎獲得者威廉夏普首次提出，現已成為世界上最常用的衡量基金業績的標准化指標和成熟市場的主流評價指標。該指標相對客觀地反映了單位風險下交換的超額收益(超過市場無風險收益率，即風險調整後的超額收益。與比相比，投資者在選擇基金產品時，應盡量選擇夏普比率較高的產品。
拓展資料：
雖然夏普比率的計算很簡單，但在具體應用中需要注意夏普比率的適用性。
1、通過標准差對收益進行風險調整，隱含假設被調查的投資組合構成投資者的整體投資。因此夏普比率只有在眾多基金中考慮購買某一隻基金時，才能作為重要依據；
2、使用標准差作為風險指數也被認為是不合適的。
3、夏普比率的有效性還取決於它能夠以相同的無風險利率借款的假設；
4、夏普比率沒有參考點，所以它的大小本身沒有意義，只有與比；
5、的其他組合相比才有價值。夏普比率是線性的，但在有效前沿，風險和回報之間的轉換不是線性的。因此夏普指數在衡量標准偏差較大的基金業績時存在誤差。
6、夏普比率沒有考慮組合之間的相關性，因此純粹根據夏普值的大小來構造組合存在很大的問題；
7、像許多其他指標一樣，夏普比率，衡量基金的歷史業績，因此不可能簡單地根據基金的歷史業績進行未來的運作。
8、夏普指數的計算還有一個穩定性問題：夏普指數的計算結果與收入計算的時間跨度和時間間隔的選擇有關。雖然在夏普比率，有許多限制和問題，但由於它計算簡單，不需要太多假設，所以在實踐中得到廣泛應用。

『拾』 夏普比率多少合適

一般來說夏普比率只有在超過1之後才相對較好，但這種投資機會在簡單的投資中並不常見，所以專業投資者也會利用套期保值來轉換他們的投資，提高夏普比率。

夏普比率已成為以衡量基金績效表現最為常銀逗用的一個指標，簡單的理解，夏普比率就是每承受一單位風險所產生的超額報酬，與日常生活中常見的性價比較為類似。

使用基金夏普比率的注意事項：

當基金預期收益為負時，夏普比率也為負，這種情況下，某些風險更大的基金其夏普比率可能會更高。因此當基金預期收益為負時，基金夏普比率並不能准確反映基金尺搏氏的風險系數。基金夏普比率越高，對投資者越有利，夏普比率越高，說明基金單位風險所獲得的風險回報也越高。

例如：夏普比率為1，那麼投資風險每增加1%，預期收益也將增加1%，如果夏普比率為1.5，那麼投資風險每增加1%，預期收益陵散就將增加1.5%。